В энергетике Казахстана растёт концентрация: доля госкомпаний превышает 50%

Что произошло

Агентство по защите и развитию конкуренции (АЗРК) опубликовало заключение об анализе состояния конкуренции на рынке электрической мощности в Казахстане. Исследование охватывает 2023-2024 годы и показывает, что ключевые сегменты рынка находятся в состоянии высокой концентрации, а в одном из них фактически сложилась институциональная монополия. Агентство отмечает, что существеная часть генерирующих активов находится под контролем государства.

Основные выводы исследования

АЗРК отмечает, что услуги по обеспечению готовности к несению нагрузки полностью контролируется единым закупщиком – ТОО "РФЦ по ВИЭ". Его доля на рынке составляет 100%. Объём реализации этой услуги вырос в три с половиной раза – с 42,8 млрд тенге в 2023 году до 149,3 млрд тенге в 2024-м.

В сегменте поддержания готовности мощности конкуренция также ограничена: в Северо-Южной электрической зоне доминирует группа компаний "Самрук-Энерго", а на западе сохраняется олигополия трёх компаний – МАЭК, Атырауская ТЭЦ и Karabatan Utility Solutions. В обеих зонах рынок классифицирован как высококонцентрированный.

Концентрация и роль государства

Существенная часть генерирующих активов находится под контролем государства. В Северо-Южной зоне доля госучастия превышает 50%, в Западной – более 40%.

По оценке АЗРК, это снижает конкурентность торгов и препятствует приходу частных инвесторов. Агентство считает целесообразным постепенный выход государства из рынка для создания пространства для частного капитала.

Отдельное внимание уделено ценовой динамике на централизованных торгах мощности. Эксперты АЗРК фиксировали случаи, когда корректировка ценовых заявок крупными игроками в пределах нескольких тысяч тенге приводила к падению минимальной цены на десятки тысяч тенге. Это подтверждает возможность отдельных компаний оказывать влияние на рыночные результаты.

Барьеры входа и институциональные риски

АЗРК указывает на серьёзные барьеры для новых участников. В первую очередь – высокая капиталоёмкость: инвестиции в строительство 1 МВт мощности достигают 2,2 млн долларов. Дополнительными ограничениями становятся высокая стоимость финансирования, длительные сроки окупаемости и риски выхода из бизнеса.

К структурным проблемам относятся:

• двойной учёт затрат – расходы на амортизацию и ремонты учитываются как в тарифе на электроэнергию, так и в плате за мощность;
• непрозрачность ценообразования услуг АО "КОРЭМ", единого организатора торгов электроэнергией, которые не регулируются и не зависят от числа участников торгов;
• отсутствие прозрачного механизма вторичных сделок между потребителями мощности, что ограничивает перераспределение объёмов и повышает штрафные риски;
• конфликт интересов в институциональной схеме допуска инвестиционных предложений, где решения принимаются разными органами, что снижает объективность процедур.

Международный опыт

В качестве ориентира рассмотрены практики Великобритании, Франции, США и Бразилии. Там активно применяются долгосрочные механизмы: аукционы на поставку мощности за три-четыре года до ввода, длительные контракты на 15-30 лет, жёсткие штрафы за срывы поставок в "стресс-ситуациях". Общий подход сводится к адаптации рыночного дизайна под климатические условия и структуру генерации конкретной страны.

Рекомендации агентства

Агентство предложило комплекс мер для повышения конкуренции и устойчивости рынка:

• гарантировать сбыт электроэнергии для мощностей, вводимых по тендерам, по аналогии с возобновляемыми источниками энергии (ВИЭ);
• исключить амортизацию и ремонты из тарифа на производство электроэнергии, чтобы устранить двойной учёт затрат;
• признать услуги АО "КОРЭМ" общественно значимым рынком и ввести регулирование цен;
• утвердить порядок целевого использования средств энергопроизводящих организаций, получаемых за плату за мощность;
• ввести раздельный учёт доходов генерирующих компаний по видам реализации мощности;
• передать функцию допуска инвестиционных предложений от Совета рынка напрямую министерству энергетики;
• внедрить испытательные проверки готовности оборудования к управлению нагрузкой;
• создать механизм вторичного рынка мощности между потребителями с раскрытием информации о свободных объёмах;
• разработать долгосрочный механизм рынка мощности с аукционами и длительными контрактами, адаптированными к условиям Казахстана.

Почему это важно

Рынок электрической мощности в Казахстане по-прежнему остаётся закрытым и сильно зависит от государства. Высокая концентрация, ограниченный доступ для новых участников и признаки монополизации мешают конкуренции и отпугивают инвесторов. В своих рекомендациях АЗРК предлагает сделать рынок более прозрачным, открытым и долгосрочно устойчивым – чтобы повысить надёжность энергоснабжения и привлечь частные инвестиции.